На Кипре: Понедельник 17 Июня 08:29 +13 °C

Новый финансовый кризис на Кипре – не миф

Автор: Алексей Андриевский -

Почему отсутствие государственного антикризисного управления экономикой может привести к еще одному финансовому кризису на Кипре.

Финансы на Кипре

По данным Центрального банка Кипра, опубликованным на прошлой неделе, объем необслуживаемой задолженности в банках Кипра в апреле текущего года сократился на 48,4 млн евро до 23,2 млрд евро (46,1% от всей кредитной массы). В основном это было вызвано сокращением токсичных бизнес-кредитов.

В частности, необслуживаемые займы нефинансовых корпораций в апреле уменьшилась на 57,1 млн евро до 10,7 млрд евро. В том числе, на 58,5 млн сократилась просроченная задолженность малых и средних предприятий, составив 9,3 млрд. Домохозяйства, в свою очередь, увеличили свои необслуживаемые займы на 6,9 млн евро до 12 млрд, а прочие финансовые корпорации – на 2 млн до 452 млн.

Общая сумма резервов в апреле по сравнению с предшествующим месяцем при этом уменьшилась на 39,7 млн евро до 9,9 млрд.

Несмотря на положительную динамику в деле снижения необслуживаемой задолженности, банки, на мой взгляд, не торопятся использовать «передышку» для улучшения своей кредитоспособности. Уровень необеспеченных кредитов остается критичным, даже несмотря на их сокращение. Это делает банки Кипра крайне уязвимыми перед лицом нового кризиса, который может оказаться гораздо сильнее банковской драмы 2013 года.

Главные причины возобновляющегося кризиса следующие.

 

Проблемы корпоративного управления

Несмотря на меры, предлагаемые банками для уменьшения объема токсичных активов на своих балансах, решение проблем тормозится из-за негибких внутренних процессов и проблем корпоративного управления.

В результате, попытки найти «рецепт для исцеления» неработающих кредитов исключительно своими силами делают сам финансовый институт некредитоспособным и крайне чувствительным к колебаниям рынка.

Применение сравнительно нового законодательства о неплатежеспособности все еще тестируется, поскольку требуется время для создания потенциала, разработки единых процессов и проверки правил в суде. С другой стороны, существуют структурные препятствия в виде задержек в выдаче титулов и большого удельного веса сектора недвижимости в экономике. В настоящее время ей не хватает финансовой ликвидности, если не брать в учет программу «Гражданство за инвестиции». Но как я отмечал в своей предыдущей публикации, по окончании срока обязательного владения инвестиционным пакетом, предусмотренного программой натурализации для инвесторов, на рынке в переизбытке появится переоцененная недвижимость, что может спровоцировать новый финансовый кризис на Кипре. Все это – дополнительные факторы, которые не сулят ничего хорошего для будущего в банковском секторе.

 

Низкая рентабельность банков

На Кипре очень велико число банковских отделений на душу населения. Все финансовые учреждения фактически пользуются одними и теми же инструментами, применяют сходные методы преследования должников и привлечения новых клиентов, что приводит к интенсивной конкуренции и ненормированным затратам.

И без того немалое деловое давление, которое испытывают банки, усугубляется ужесточенными требованиями по надзору, соблюдению процедур и представлению отчетности и связанными с этим издержками. Хороший пример – процедура «знай своего клиента» (KYC), которая стала более трудоемкой и затратной, иногда вынуждая банки сходу отказывать потенциальным клиентам в открытии счетов.

Низкая рентабельность, которая обусловлена вышеперечисленными факторами, может поставить под угрозу жизнеспособность некоторых банков. Европейский Центробанк намерен тщательно проверять устойчивость бизнес-моделей банков с тем, чтобы они могли противостоять циклическим изменениям и структурным проблемам. Но мне кажется достаточно странным, что Европейский ЦБ занимает выжидательную позицию. Ведь может случиться и так, что делать что-то или рекомендовать будет уже поздно.

 

Несовершенная банковская культура Кипра

Местные предприятия и домашние хозяйства, как правило, «многобанковские» и имеют по нескольку кредитов, поэтому зачастую проблемных заемщиков делят между собой разные банки, либо как основных должников, либо как гарантов.

Существует достаточно распространенная практика: взять кредит в одном банке и выплачивать проценты по нему с кредита в другом и т. д. Очевидно, что такая тенденция не может принести никакой пользы ни банкам, ни экономике в целом.

Необеспеченные заимствования будут все так же использоваться для оплаты уже имеющихся кредитов. Пройдет совсем немного времени, прежде чем здоровые кредиты будут «заражены» токсичными, а реструктурированные займы превратятся в дефолтные.

Практика продажи просроченной задолженности банками на Кипре пока не развита. Между спросом и предложением существует большой ценовой разрыв, что делает продажу проблемной задолженности невозможной для банков и блокирует вторичный рынок просроченных кредитов.

Что касается обеспеченности займов, на Кипре она достигает 39,7%, что хуже среднеевропейского значения в 44,6%.

Управление экономикой в условиях кризиса требует от лидеров государства хорошей реакции, умения быстро оценивать происходящие события и решительности действий.

Недвижимость на Кипре Лучшие предложения по Аренде и Продаже!
Автор Алексей Андриевский
Алексей Андриевский Финансовый аналитик. Интересные финансовые статьи о Кипре.

Читайте также "Блоги Кипра"

Где на Кипре насладиться самым вкусным мороженым?

Где на Кипре насладиться самым вкусным мороженым?

Лучшие кафе-мороженые острова.
Катя Чехова -
Кипрский фруктовый салат с мюсли, тахини и медом!

Кипрский фруктовый салат с мюсли, тахини и медом!

Вкуснейший фруктовый салат из кипрских сезонных фруктов! (Блог с фото и рецептом)
Антон Жаров -
Friendsland - маленький рай всего в 20 минутах езды от Лимассола! (Фото)

Friendsland - маленький рай всего в 20 минутах езды от Лимассола! (Фото)

Friendsland в кипрской деревушке Луварас — это место, которое достойно оценят отдыхающие, уставшие от суеты города! (Фото)
Антон Жаров -
На носу длинные выходные Кипра: неслабые идеи для отдыха

На носу длинные выходные Кипра: неслабые идеи для отдыха

Свежие идеи для тех, кто не хочет участвовать в традиционных «Катаклизменных» мероприятиях.
Ирина Солнцева -
Да здравствует потоп! На Кипр грядет Катаклизмос

Да здравствует потоп! На Кипр грядет Катаклизмос

Остаться сухим практически невозможно!
Катя Чехова -
"Ехали медведи на велосипеде": Курьезные и странные случаи на кипрских дорогах!

"Ехали медведи на велосипеде": Курьезные и странные случаи на кипрских дорогах!

Невероятно, но факт! Незабываемые курьезные случаи на дорогах Кипра! (Много фото и видео)
Антон Жаров -
Женщины Кипра в объективе журнала National Geographic

Женщины Кипра в объективе журнала National Geographic

Редчайшие цветные фотографии красавиц-киприоток, сделанные журналом National Geographic в 1952 году!
Алиса Спасская -
Эксклюзивное интервью с гитаристом группы Septicflesh, которая выступит 16 июня в Никосии

Эксклюзивное интервью с гитаристом группы Septicflesh, которая выступит 16 июня в Никосии

"Христианство — это глобальный духовный фастфуд наподобие Старбакс" (блог-интервью)
Кэтти Kэйдж -
Никос Анастасиадис - лучший президент за всю историю Кипра

Никос Анастасиадис - лучший президент за всю историю Кипра

Почему народ так любит и поддерживает своего президента? Только факты!
Андрей Правдин -
Сезон черешни на Кипре: взрывные факты о красной ягоде

Сезон черешни на Кипре: взрывные факты о красной ягоде

Черешня не так проста, как кажется… =)
Ирина Солнцева -

Читайте также "Новости Кипра"

В столице Кипра стихия перевернула 4 машины и устроила потоп

В столице Кипра стихия перевернула 4 машины и устроила потоп

В муниципалитете Строволос похулиганил торнадо: он ломал деревья и переворачивал транспорт (фото и видео).
Влад Языков -
Кипр за неделю: лучший президент и его "золотые" зятья

Кипр за неделю: лучший президент и его "золотые" зятья

Недельный обзор событий и происшествий на Кипре — новости Кипра от Cyprus Butterfly
Глеб Некрасов -
На Кипре киллеров расстрелявших криминального авторитета обменяли на убийцу художника

На Кипре киллеров расстрелявших криминального авторитета обменяли на убийцу художника

Обмен убийцами, как знак дружбы. При содействии ООН Кипр обменялся преступниками с ТРСК
Влад Языков -
В Айя Напе утонул российский турист...

В Айя Напе утонул российский турист...

ЧП расследует полиция курортного города.
Катя Чехова -
Невероятно! К берегам Кипра приплыли киты

Невероятно! К берегам Кипра приплыли киты

Рыбаки смогли снять классное видео с необычными гостями (Видео)
Катя Чехова -
Фотосессия в стиле ню на фоне монумента мира и толерантности шокировала жителей Лимассола

Фотосессия в стиле ню на фоне монумента мира и толерантности шокировала жителей Лимассола

Кипрский глянец провел провокационную фотосессию.
Cyprus Butterfly -
Внимание! С 15 июля в силу вступает новый закон о дорожном налоге

Внимание! С 15 июля в силу вступает новый закон о дорожном налоге

Изменения касаются в первую очередь транспортных средств, ввезенных и зарегистрированных в республике Кипр начиная с 15 июля 2019 года.
Катя Чехова -
Откосить от армейской службы на Кипре станет сложнее

Откосить от армейской службы на Кипре станет сложнее

Между тем, руссо-киприоты готовы поехать на военные сборы, «чтобы отвлечься от проблем».
Влад Языков -
В Лимассоле водитель сбил девушку и уехал с места ДТП

В Лимассоле водитель сбил девушку и уехал с места ДТП

Будьте внимательнее на дорогах Лимассола (видео).
Кэтти Kэйдж -
Жители Кипра, берегите свои Тойоты!

Жители Кипра, берегите свои Тойоты!

Полиция составила список самых часто угоняемых машин на Кипре. Вы никогда не угадаете, какие машины в него вошли! Cyprus Butterfly делится полным списком.
Мария Иванова -

Устали искать? Жми  

Два отеля из Пафоса названы одними из лучших в Европе

Два отеля из Пафоса названы одними из лучших в Европе

Два отеля из Пафоса, принадлежащие Louis Group, попали в десятку лучших отелей Европы в категории «все…
Глеб Некрасов -
Астрологический прогноз на неделю с 11 по 17 февраля

Астрологический прогноз на неделю с 11 по 17 февраля

О чем говорят звезды.
StarShine -
Замок Колосси (Kolossi Castle)

Замок Колосси (Kolossi Castle)

В 7 километрах на восток от города Лимасол находится средневековый замок Колосси. Замок был построен…
Осторожно, распродажи! Покупатели жалуются на "липовые" цены на Кипре

Осторожно, распродажи! Покупатели жалуются на "липовые" цены на Кипре

Покупатели подозревают магазины в завышении цен.
Катя Чехова -
Воды Кипра кишат бессмертными

Воды Кипра кишат бессмертными

В прибрежных водах живёт существо, которое официально признано бессмертным.
Влад Языков -
Арт-студия BalloonsLimassol""

Арт-студия BalloonsLimassol""

Арт-студия "BalloonsLimassol" занимается изготовлением композиций из воздушных шаров на любую тематику…