Кто такой риск-менеджер и для чего он нужен?

Cyprus Butterfly взяло интервью у Эллины Емельяновой — представителя редкой профессии риск-менеджер. 

С Эллиной мы обсудили вопросы становления ее как эксперта, а также узнали о ее достижениях в научной и профессиональной деятельности.

Эллина — экономист-математик, кандидат экономических наук, автор двух книг и множества научных публикаций в области риск-менеджмента. Более 15 лет она работала в банках и брокерских компаниях в департаментах управления рисками, имеет благодарность Банка России за значительный вклад в развитие финансового рынка Российской Федерации. Сейчас она живет и работает на Кипре, продолжая заниматься совершенствованием методов управления рисками.

Эллина, здравствуйте! Скажите буквально пару слов о профессии риск-менеджер.

Добрый день! Вкратце, риск-менеджер — это аналитик, координирующий деятельность организации для снижения вероятности возникновения неблагоприятного результата и минимизации возможных потерь.

Вы получали образование по этому направлению или оказались в профессии случайно?

Я получила диплом с отличием о высшем образовании по специальности математические методы в экономике, по этой же специальности защищала диссертационное исследование на присвоение ученой степени кандидата экономических наук. Еще на первом курсе я поняла, что мне очень нравится практическое применение математических моделей, поэтому конечно же пошла работать по специальности и продолжаю заниматься риск-менеджментом уже 17 лет.

17 лет — это продолжительный период. А какой из проектов за это время Вы могли бы отметить,как самый запоминающийся?

За мою активную трудовую деятельность было много интересных проектов — это и создание систем управления рисками с нуля в брокерских компаниях после кризисов 2008 и 2014 годов, и внедрение риск-ориентированного надзора в российском регуляторе, и проведение первых ESG стресс-тестов. Но для меня самым значимым был проект о финансовой грамотности для молодежи, который был отмечен в 2012 году золотыми медалями Международного конкурса «Школьники за продвижение глобального предпринимательства» по трем номинациям: «Обеспечение экологической устойчивости», «Формирование глобального партнерства в целях развития» и «Обеспечение всеохватного и справедливого качественного образования и поощрение возможности обучения на протяжении всей жизни для всех». В то время я развивала торговую систему и риск-менеджмент в рамках проекта, была участником судейского жюри для внутренних конкурсов, которые наш проект организовывал по всей России. Для меня признание нашего проекта на международном уровне было запоминающимся событием.

Вы упомянули про судейство. По каким критериям Вас включили в жюри и были ли еще случаи, когда Вас включали в экспертные группы?

Четких критериев включения в жюри конкурсов проекта о финансовой грамотности в правилах прописано не было, но я была квалифицированным специалистом по финансовому рынку с необходимыми аттестатами, опытом работы более 5 лет на рынке ценных бумаг и исследователем в области управления рисками на фондовом рынке, поэтому обладала уже достаточной экспертизой, которая позволяла мне оценивать результаты работы других трейдеров. Помимо 20 конкурсов нашего проекта я участвовала в заседаниях государственных экзаменационных комиссий в качестве оценивающего достаточный уровень подготовки магистрантов и аспирантов по экономическим специальностям. Критерием отбора в комиссии было подтверждение статуса ведущего специалиста в соответствующей области профессиональной деятельности, который я без труда могла подтвердить своим продолжительным опытом работы в риск-менеджменте. Занимая руководящие посты в банках, я занималась отбором лучших кадров по студенческим программам стажировки.

Давайте поговорим о Вашей научной деятельности. Сейчас Вы продолжаете участвовать в международных конференциях? Какая область научных интересов для Вас является приоритетной?

Да, действительно, я начала заниматься научной деятельностью с 2008 года и продолжаю ей заниматься по сей день. В начале моего научного пути я занималась исследованиями в области риск-менеджмента для брокерских компаний, принятия антикризисных решений в периоды экономической нестабильности. Далее я занималась научными исследованиями по вопросам применения стресс-тестирование — это один из инструментов риск-менеджмента, который оценивает потенциальное воздействие на финансовое состояние организации различных факторов риска в исключительных, но вероятностных событиях. Результатом моих исследований стало написание двух книг и порядка 20 научных статей по данной тематике. В 2020 году я сконцентрировала свое научное внимание на тематике управления ESG рисками: изучала проведения ESG стресс-тестирования, разработки ESG скоринга для банков, нехватки данных для ESG моделирование и другие вопросы. Участие в международных конференциях актуально для меня и в настоящий момент, ведь именно они помогают мне апробировать полученные научные выводы. Я была участником многих международных научно-практических конференций в России, Англии, Канаде, Китае, Америке, ОАЭ, такие мероприятия помогают мне быть в курсе последних событий и вдохновляют на новые исследования.

После столь продолжительного опыта написания научных статей Вы не думали стать редактором в научном журнале?

Несмотря на предложения вступить в редакционные коллегии от научных журналов, где я публиковалась, я долго не осмеливалась присоединиться к какой-либо из них, думая о том, что при написании рецензии могу задеть автора статьи своими комментариями. Но после продолжительной работы с одним из издательств, от которого я получала интересные предложение по доработке своих статей, а не просто шаблонные комментарии, я приняла решение присоединиться к их коллективу и тоже стать не просто рецензентом, который указывает на недочеты проведенного исследования и рубит авторское вдохновение на корню, а скорее соавтором, который предложит новое видение исследуемой проблемы или другие возможные пути ее решения.

Какие из научных проектов были самыми сложными для Вас?

Я могу привести в качестве примера участие в научно-исследовательской работе, проводимой на базе Научно-исследовательского института «Инновационных финансовых технологий и инструментов» Российского экономического университета им. Г.В. Плеханова на тему «Обоснование параметра модели двухконтурной национальной валютно-финансовой системы и ее практическое применение в Российской Федерации». Как соисполнитель я занималась исследованием архитектуры мировой валютно-финансовой системы, ее бенефициаров, механизмов, инструментов и технологий, крайне сложно в сжатые сроки было обобщить множество информации по центральным и крупным банкам, страховым компаниям, различным фондам. Тем не менее, мы с коллегами успешно справились с поставленной перед нами задачей и результаты нашей работы позволили улучшить качество применяемой модели двухконтурной национальной валютно-финансовой системы, повысить эффективность практического применения данной модели, хотя задача была не из легких.

Являетесь ли Вы участником каких-то профессиональных сообществ?

Да, с начала 2018 года я являюсь членом Международной ассоциации специалистов по управлению рисками (GARP) — это ведущее в мире некоммерческое профессиональное сообщество риск-менеджеров, действующее с 1996 года. Благодаря членству в GARP у меня есть доступ к огромному количеству профессиональных ресурсов, мероприятий и возможностей для нетворкинга. Сейчас мои бывшие коллеги пригласили меня также вступить в Ассоциацию независимых директоров — это профессиональное сообщество директоров и топ-менеджеров, использующих лучшую практику корпоративного управления для устойчивого развития бизнеса и общества. Я считаю, что членство в этой Ассоциации позволит мне одной из первых узнавать об инновациях в области развития ESG.

Сложно ли было стать участникомэтих профсообществ?

Стать членом GARP, как я думаю, мне помог мой продолжительный опыт в области риск-менеджмента, к моменту вступления он составлял уже более 10 лет, и соответствующая научная степень кандидата экономических наук по специальности управления рисками. Кроме того, вступая в это сообщество, ты соглашаешься соблюдать Кодекс поведения GARP, а это накладывает соответствующие обязательства, в том числе продвигать и соблюдать применимые стандарты передовой практики, учитывать более широкое влияние своих оценок и действий на своих коллег, а также на более широкое сообщество и среду, в которой ты работаешь. За несоблюдение применимых правил и положений, Кодекса поведения GARP или других правил, касающихся профессионального поведения любой участник может исключен из сообщества. Вступление в Ассоциацию независимых директоров представляет собой более сложную процедуру: необходимо подать заявку с твоим резюме на рассмотрение Наблюдательного совета, который принимает решение о вступление и дополнительно заручиться поддержкой кого-то из текущих членов этой ассоциации в виде рекомендательного письма. В Наблюдательный совет входят представители ключевых партнеров Ассоциации независимых директоров, практикующие директора и управленцы частных и публичных компаний, ведущие эксперты в области корпоративного управления, представители инвесторов, профессиональных ассоциаций, учебных заведений.

Как Вы считаете нужны ли Кипру специалисты в области риск-менеджмента?

Безусловно. На Кипре много компаний, предоставляющих финансовые услуги, которым просто необходимы специалисты по управлению рисками. ESG риск-менеджмент также продолжает активно развиваться. И как справедливо отметила Кипрская комиссия по ценным бумагам и биржам, компании могут не полностью понимать свою социальную и экологическую ответственность и значимость факторов ESG для своей деятельности, а включение факторов ESG в процесс выбора активов и управления рисками требует соответствующего опыта, и в этом вопросе как раз могут и помочь квалифицированные специалисты по управления рисками, в том числе рисками ESG.